Streszczenie:

Costar Group Inc. nabył apartamenty internetowe apartamenty rekordów apartamentów.COM From Classified Ventures LLC za 585 milionów dolarów. Umowa ma na celu stworzenie lidera online w dziedzinie mieszkaniowej nieruchomości komercyjnych. Mieszkanie.COM zgłosił przychody w wysokości 86 milionów dolarów w ubiegłym roku i prowadzi trzy witryny, generując 114 milionów wizyt i średnio siedem milionów unikalnych miesięcznych odwiedzających.

Kluczowe punkty:

Nabycie mieszkań.Com przez Costar Group został sfinalizowany za 585 milionów dolarów.
Costar dąży do zostania liderem w obudowie wielorodzinnej nieruchomości komercyjnej.
Mieszkanie.COM wygenerował przychody w wysokości 86 milionów dolarów w zeszłym roku.
Umowa obejmuje nabycie mieszkań mieszkań.Com i Rententahomesplus.com.
Wybitne firmy prasowe, w tym Graham Holdings i Gannett, były wśród właścicieli mieszkań.com.
Costar wcześniej nabył Loopnet za 860 mln USD w 2012 roku.
Przejęcie ma zostać zamknięte w drugim kwartale.
Rady Costar i Classified Ventures jednogłośnie zatwierdziły umowę.
Costar ma teraz ponad 8 milionów unikalnych miesięcznych odwiedzających online i pracowników ponad 2000.
Przejęcie jest postrzegane jako okazja dla Costar w celu uzyskania wglądu w rozwijający się przemysł wynajmu mieszkań.

Pytania i odpowiedzi:

Jaka jest całkowita grupa Costar, która zgodziła się na przejęcie mieszkań.com?

Grupa Costar zgodziła się na przejęcie mieszkań.com za 585 milionów dolarów.

Jaki jest cel przejęcia?

Celem przejęcia jest, aby Costar Group stała się liderem w obudowie wielorodzinnej nieruchomości komercyjnej.

Ile przychodów miały apartamenty.COM Generat w zeszłym roku?

Mieszkanie.COM zgłosił w ubiegłym roku 86 milionów dolarów przychodów.

Które inne strony są zawarte w transakcji?

Umowa obejmuje nabycie mieszkań mieszkań.Com i Rententahomesplus.com.

Które firmy prasowe były wśród właścicieli mieszkań.com?

Firmy gazetowe, takie jak Graham Holdings i Gannett, byli wśród właścicieli mieszkań.com.

Jakie było poprzednie przejęcie dokonane przez Costar Group?

Costar Group wcześniej nabył Loopnet za 860 mln USD w 2012 r.

Kiedy jest oczekiwana data zamknięcia przejęcia?

Przejęcie ma zostać zamknięte w drugim kwartale.

Który zatwierdziła umowę?

Rady zarówno Costar, jak i Classified Ventures jednogłośnie zatwierdziły umowę.

Ile unikalnych miesięcznych odwiedzających ma obecnie Costar?

Costar ma teraz ponad 8 milionów unikalnych miesięcznych odwiedzających online.

Jakie możliwości występuje przejęcie dla Costar?

Przejęcie stanowi okazję dla Costar w celu uzyskania wglądu w rozwijający się przemysł wynajmu mieszkań.

Grupa Costar kupuje za 585 milionów dolarów

&bdquo;Uważamy również, że ogromna baza danych Costar właścicieli i menedżerów mieszkań może być cennym źródłem nowych potencjalnych klientów dla Sił sprzedaży mieszkań” – powiedział Florance.

Costar na pozyskanie mieszkań.com za 585 milionów dolarów

Gannett spodziewa się, że otrzyma 155 milionów dolarów na udziały w firmie internetowej mieszkania Rentals

Tess Stynes

Zaktualizowano 3 marca 2014 10:32 ET

Costar Group Inc. zgodził się na przejęcie mieszkań internetowych Apartals Company Apartments.Com z Classified Ventures LLC za 585 milionów dolarów, w ramach umowy o stworze.

Mieszkanie.COM obsługuje najemców, kierowników nieruchomości i właścicieli. Oprócz mieszkań.com, firma prowadzi mieszkanie.Com i Rententahomesplus.com. W 2013 r. Trzy witryny wygenerowały 114 milionów wizyt i średnio siedem milionów unikalnych miesięcznych odwiedzających. Costar powiedział, że mieszkania.COM zgłosił przychody w wysokości 86 milionów dolarów w zeszłym roku.

Grupa Costar kupuje apartamenty.com za 585 milionów dolarów

Andrew Florance, dyrektor generalny Costar Group. (Jeffrey Macmillan/For the Washington Post)

3 marca 2014

Grupa Costar z dystryktu ogłosiła w poniedziałek, że nabyła internetową firmę zajmującą się rozmową w zakresie wyszukiwania mieszkań.com za 585 milionów dolarów.

Costar jest najlepszym dostawcą danych i informacji o nieruchomościach komercyjnych w Stanach Zjednoczonych i Europie za pośrednictwem stron internetowych opartych na subskrypcji.

Mieszkanie.COM, wcześniej własnością Chicago Classified Ventures, zapewni Costar wgląd w rosnący 2 bilion dolarów przemysłu wynajmu mieszkań.

W transakcji Costar nabywa również strony internetowe mieszkanie.Com i Rententahomesplus.com. Według Costar w ubiegłym roku trzy witryny wygenerowały 114 milionów wizyt i średnio 7 milionów unikalnych miesięcznych odwiedzających. Mieli około 86 milionów dolarów całkowitych przychodów.

“To był bardzo dokładny proces i jesteśmy przekonani, że sprzedaż na Costar pozwoli na mieszkanie.com, aby nadal rosnąć i kwitnąć,” Dan Jauernig, dyrektor naczelny Classified Ventures, powiedział w oświadczeniu. “Costar wykazał zrozumienie wartości mieszkań.com i zaangażowanie w jego rozwój. Z niecierpliwością czekamy na współpracę z nimi, aby skonsumować sprzedaż.”

Wybitne firmy prasowe należały do właścicieli mieszkań.com. Graham Holdings, były rodzic Washington Post, posiadał 16.5 procent zainteresowania mieszkaniami.com i powiedział, że spodziewa się, że otrzyma około 95 milionów dolarów przy zamknięciu. Gannett, wydawca USA Today, był właścicielem 26.9 procent zainteresowania mieszkaniami.com i poinformował, że spodziewa się, że otrzyma około 155 milionów dolarów. Inni właściciele to Tribune i McClatchy.

Umowa jest zgodna z Costar’860 milionów dolarów przejęcia Loopnet, branży nieruchomości komercyjnych’jest najbardziej handlującą witryną. Ta umowa została zamknięta wiosną 2012 roku. Od umowy o Loopnet, Costar’S Cena akcji rosła, zaczynając od 72 USD dzień po zamknięciu umowy i zamkniętej w poniedziałek po 200 USD.28 na akcję.

Andrew c. Florance, założyciel i dyrektor generalny Costar, oświadczyła w oświadczeniu, że istnieją podobieństwa między Costar’S dwie najnowsze firmy.

“W taki sam sposób rewolucjonizował Loopnet, w jaki sposób właściciele i brokerzy sprzedają sektor nieruchomości komercyjnych, przemysłowych i detalicznych, apartamenty przekształciły sposób, w jaki właściciele i kierownicy nieruchomości sprzedają swoje nieruchomości komercyjne’S Budynki mieszkalne, przenoszenie ich z sekcji Classified ADS właścicieli niewiarygodnych Ventures’ Gazety do skuteczniejszej reklamy online,” powiedział w oświadczeniu.

Założony w 1987 roku, Costar ma teraz więcej 8 milionów unikalnych miesięcznych odwiedzających online i pracowników ponad 2000 lat w Stanach Zjednoczonych, Wielkiej Brytanii i Francji.

Rady zarówno Costar, jak i Classified Ventures zatwierdziły umowę jednogłośnie i oczekuje się, że zostanie zamknięta w drugim kwartale.

Capital Business to stanowisko’cotygodniowa publikacja koncentrująca się na regionie’S Społeczność biznesowa.

Jesteśmy uczestnikiem programu Amazon Services LLC Associates, programu reklamowego afiliacyjnego zaprojektowanego w celu zapewnienia nam środków do zarabiania opłat, łącząc się z Amazon.witryny COM i stowarzyszone.

Jonathan O’Connell Jonathan O’Connell jest reporterem koncentrującym się na dochodzeniach. Omówił rozwój gospodarczy, nieruchomości komercyjne i działalność prezydenta Donalda Trumpa. Dołączył do stanowiska w 2010 roku. Podążać

Costar nabywa apartamenty.com za 585 milionów dolarów

Costar, dostawca informacji o nieruchomościach komercyjnych z DC, ogłosił dziś nabycie internetowych mieszkań dotyczących wynagrodzeń w mieszkaniach.com za 585 milionów dolarów. Razem firmy chcą zostać najlepszym graczem w obudowie wielorodzinnej nieruchomości w Internecie, zgodnie z komunikatem prasowym Costar.

Mieszkanie.COM, który miał siedzibę w Chicago od czasu założenia jako nieruchomości wizualne w 1992 roku, dociera do 7 milionów użytkowników miesięcznie za pośrednictwem mieszkań.com, apartamenthomeliving.Com i Rententahomesplus.com.

“Apartamenty to jedna z najczęściej rozpoznawalnych marek wynajmu mieszkań w Stanach Zjednoczonych i jest wiodącym miejscem reklamowym dla profesjonalnych firm zarządzających i właścicieli budynków,” Założyciel i dyrektor generalny Costar Andrew Florance powiedział.

Pod przewodnictwem prezydenta Dicka Burke, apartamenty.COM ma obecnie około 230 pracowników i odnotował przychody w wysokości około 86 mln USD w 2013 roku. Dla najemców strona oferuje bezpłatne wyszukiwanie multimedialne w krajowej bazie danych mieszkalnych, która jest aktualizowana z ponad 140 gazet, łatwe połączenie z menedżerami nieruchomości i dostęp do MovingCenter, gdzie najemcy mogą zorganizować wypożyczenie ciężarówek i mebli. Dla kierowników i właścicieli nieruchomości, mieszkania.Com ma ogromną okazję do reklam, okazja, którą Costar uznaje za “cenne źródło nowych potencjalnych klientów,” – powiedziała Florance.

Jako podział z siedzibą w Chicago przedsięwzięcia od 1997 roku, apartamenty.COM odbył niezapomniany znak na scenie technologicznej w Chicago: czy dzięki swoim imponującym absolwentom, którzy są teraz na innych lokalnych przedsięwzięciach (takich jak były prezes i dyrektor generalny Bruce Mitchell, który teraz uruchomił Spring Marketplace), czy dzięki przełomowej technologii (która zdobyła nagrodę Webby w 2005 r.).

“Apartamenty przekształciły sposób, w jaki właściciele i kierownicy nieruchomości sprzedają swoje nieruchomości komercyjne’S Budynki mieszkalne, przenoszenie ich z sekcji Classified ADS właścicieli niewiarygodnych Ventures’ Gazety do skuteczniejszej reklamy online,” – powiedziała Florance.

Grupa Costar na pozyskanie mieszkań.com

3 marca 2014 07:00 ET | Źródło: Costar Group, Inc. Costar Group, Inc.

Waszyngton, Dystrykt Kolumbii, Stany Zjednoczone

Transakcja utworzy lider online w klasie aktywów wielorodzinnych w wysokości 2 bilionów dolarów Łączenie wiodących rozwiązań informacyjnych Grupy Costar z mieszkaniami.Wiodący rynek COM

Kierownictwo Costara w celu przeprowadzenia połączenia konferencyjnego o 8:30 a.M. Dzisiaj, aby omówić przejęcie

Waszyngton, 3 marca 2014 r. (Globe Newswire) – Costar Group, Inc. (NASDAQ: CSGP), wiodący dostawca informacji o nieruchomościach komercyjnych, analityczny.com (&bdquo;apartamenty”), oddział Classified Ventures, LLC, za 585 milionów dolarów w gotówce. Apartamenty to najważniejszy zasób od mieszkania online dla najemców, kierowników nieruchomości i właścicieli. Rady Dyrektorów Costar Group, Inc. i Classified Ventures, LLC jednogłośnie zatwierdziło transakcję, która ma zostać zamknięta w drugim kwartale 2014 r.

W 2013 r. Apartamenty nieuzawniły przychodów w wysokości około 86 mln USD i niezbadane skorygowane EBITDA w wysokości 28 mln USD, za skorygowany margines EBITDA w wysokości około 33%. Grupa Costar spodziewa się rocznych synergii w wysokości około 20 milionów dolarów od sprzedaży krzyżowej i kosztów w ciągu 24 miesięcy po zakończeniu transakcji. Firma osiągnęła silne synergie dzięki przejęciu Loopnet.

Apartamenty zapewnia krajowe, internetowe zasoby, które pasują do osób poszukujących mieszkań ze świetnymi mieszkaniami. Oprócz mieszkań firma prowadzi mieszkanie w mieszkaniu.Com i Rententahomesplus.com. W 2013 r. Trzy witryny wygenerowały 114 milionów wizyt i średnio 7 milionów unikalnych miesięcznych odwiedzających.

&bdquo;W ten sam sposób, w jaki sposób Loopnet zrewolucjonizowało sposób, w jaki właściciele i brokerzy sprzedają sektor nieruchomości komercyjnych, przemysł i detaliczny, apartamenty przekształciły sposób, w jaki właściciele i kierownicy nieruchomości sprzedają budynki mieszkaniowe i dyrektora ds. Dyżusa w Costar Group,” do bardziej efektywnej reklamy online, ”, stwierdził, że założyciela Grupy Costar i dyrektor generalny Costar Group. Florance. Klienci apartamentów otrzymują opłacalne, ukierunkowane rozwiązania marketingowe, które skutecznie napędzają wymierne narażenie, wysokiej jakości ruch i prowadzą do swoich firm.

&bdquo;Apartamenty jest jedną z najczęściej rozpoznawalnych marek wynajmu mieszkań online w Stanach Zjednoczonych i jest wiodącym miejscem reklamowym dla profesjonalnych firm zarządzających i właścicieli budynków” – powiedział Florance. Według ostatnich badań przeprowadzonych przez firmę 95% U.S. Właściciele mieszkań znają markę mieszkania.

Florance stwierdziła: &bdquo;W ciągu ostatnich dwóch dekad Costar Group zbudowała to, co naszym zdaniem jest najbardziej wszechstronnym źródłem informacji obejmującym U.S. budynki mieszkalne. Grupa Costar zbiera takie szczegóły, jak dostępność, czynsze, kluczowe kontakty, porównywalna sprzedaż, zdjęcia, cechy budynku i inne szczegóły dotyczące setek tysięcy budynków mieszkalnych. Uważamy, że zebraliśmy informacje o pięciokrotnie więcej budynków niż każdy inny dostawca informacji o nieruchomościach komercyjnych.”

Według Florance, kompleksowa baza danych Costar doda bogatsze treści do mieszkań, budując w ten sposób lepsze wrażenia konsumenckie i napędza większy ruch konsumencki i ostatecznie więcej potencjalnych klientów. Ponadto Florance uważa, że właściciele i zarządzający nieruchomościami korzystający z mieszkań znajdują wielorodzinne informacje i analizy Costar cenne dla własnego zrozumienia krytycznej dynamiki rynku. &bdquo;Uważamy również, że ogromna baza danych Costar właścicieli i menedżerów mieszkalnych może być cennym źródłem nowych potencjalnych klientów dla Sił sprzedaży mieszkań” – dodał.

Apartamenty ma 140 specjalistów ds. Sprzedaży, w tym 75 przedstawicieli reklamowych zlokalizowanych w Stanach Zjednoczonych. &bdquo;Force sprzedaży apartamentów dają nam solidne siły sprzedaży w dziedzinie reklam, które naszym zdaniem w połączeniu z naszym istniejącym zespołem sprzedaży będą nieocenione w sprzedaży rozwiązań reklamowych zarówno dla mieszkań, jak i pętli, tym samym przyspieszając wzrost przychodów Loopnet.”

Istniejące rynki Grupy Costar są liderami w swoich branżach. Loopnet, CityFeet i Showcase przyciągają ponad 5 milionów unikalnych odwiedzających i są numerem 1, 2 i 3 najbardziej handlowanymi nieruchomościami handlowymi w Stanach Zjednoczonych. Landsofamerica i LandandFarm zapewniają rynek dla wiejskich nieruchomości i nieruchomości rolnych i są odpowiednio numerami 1 i 3 według przychodów, rysując 1.7 milionów unikalnych miesięcznych gości w agregatach. BizBuysell i BizQuest są wiodącymi rynkami dla małych firm na sprzedaż, aw agregatu mają ponad 1 milion unikalnych miesięcznych odwiedzających i są numerami 1 i 2 witryn w sprzedaży według ruchu drogowego.

&bdquo;Zamierzamy wykorzystać nasze głębokie doświadczenie ze wszystkimi tymi rynkami i wykorzystać nasze zarządzanie, technologię, sprzedaż i wiedzę marketingową, aby ten przejęcie zakończyło się sukcesem” – stwierdził Florance. &bdquo;Jesteśmy przekonani, że sprawdzone możliwości technologii nieruchomości Costar Group pomogą mieszkańom zbudować najbardziej atrakcyjne miejsce do wynajęcia w branży w Internecie. I odwrotnie, spodziewamy się również, że rozwiązania informacyjne i analityczne Costar zostaną wzmocnione, gdy zyskujemy cenne dane po stronie popytu z apartamentów.”

&bdquo;Nie mogę się doczekać współpracy z wielkim zespołem w mieszkaniach i witam je w rodzinie Costar” – powiedziała Florance. &bdquo;Wszyscy jesteśmy zaangażowani w budowanie i rozwijanie najważniejszej platformy mieszkaniowej nieruchomości komercyjnych i wzmocnienie pozycji kierowniczej Costar w 2 bilionach dolarów U.S. Klasa aktywów wielorodzinnych.”

Dodatkowe szczegóły transakcji

Grupa Costar otrzymała list zobowiązania finansowania od JPMorgan Chase Bank, n.A., Bank of America Merrill Lynch, Suntrust Bank i Wells Fargo Bank, National Association na w pełni zaangażowaną pożyczkę terminową w wysokości 400 milionów dolarów i 225 milionów dolarów obrotowych kredytów, każdy z pięcioletnim terminem w początkowej oprocentowaniu LIBOR+2%, które będą dostępne, wraz z gotówką z gotówki, aby sfinansować przejęcie, refinansowanie obowiązującego długu spółki i finansowania finansowego trwającego kapitalizacji działającej i jej spółki.

Transakcja podlega zwyczajowym warunkom zamknięcia, w tym wygaśnięciu lub wcześniejszym zakończeniu okresu oczekiwania na podstawie ustawy o ulepszeniach antymonopolowych Hart-Scott-Rodino i nie podlega warunku finansowania.

Grupa Costar nie jest obecnie w stanie oszacować z pewnością pełny wpływ finansowy, jaki proponowane przejęcie akretywne będzie miało na jego działalność, ale planuje dostarczyć bardziej kompleksowe informacje i połączone wytyczne z 2014 r. Po zakończeniu przejęcia.

Metryki inne niż GAAP

Poniżej opisano środki finansowe inne niż GAAP przedstawione w tym wydaniu w odniesieniu do działalności mieszkaniowej. Te środki finansowe nie są przygotowywane zgodnie z GAAP i nie należy ich postrzegać jako alternatyw dla GAAP.

Apartamenty EBITDA jest środkiem finansowym niezgodnym z GAAP, która reprezentuje dochód netto GAAP przypisany działalności mieszkaniowej przed (i) dochód odsetkowy (koszt), (ii) przepis podatków dochodowych oraz (iii) amortyzacja i amortyzacja.

Dostosowywane mieszkania EBITDA to środek finansowy niezwiązany z GAAP, który reprezentuje mieszkania EBITDA przed (i) kosztami odszkodowań opartych na akcjach, w tym wydatków związanych z planem motywacyjnym w mieszkaniach i planem praw do uznania, oraz (ii) kosztów związanych z kosztami nabycia związanych z przejęciem.

Mieszkanie.com
Pojednanie środków finansowych bez GAAP-nie rodnych
(w milionach)
Uzgodnienie dochodu netto do EBITDA i skorygowanej EBITDA
Przez dwanaście miesięcy
Zakończył 31 grudnia,
2013
Dochód netto	24 USD.2
Amortyzacja i inna amortyzacja	1.4
EBITDA	25 USD.6
Koszt odszkodowań oparty na zapasach	1.4
Koszty związane z pozyskiwaniem i integracją	1.4
Dostosowana EBITDA	28 USD.4

Połączenie konferencyjne

Kierownictwo przeprowadzi telefon konferencyjny w celu omówienia przejęcia dzisiaj, 3 marca 2014 r., O 8:30 A.M. Est. Część audio połączenia konferencyjnego będzie transmitowana na żywo przez Internet pod adresem http: // www.Costar.com/inwestorzy.ASPX. Aby dołączyć do połączenia konferencyjnego przez telefon, wybierz (800) 230-1096 (ze Stanów Zjednoczonych i Kanady) lub (612) 288-0337 (ze wszystkich innych krajów) i zapoznaj się z kodem konferencji 321061. Nagrywanie dźwięku połączenia konferencyjnego będzie dostępne około godzinę po zakończeniu połączenia na żywo i pozostanie dostępny przez pewien czas po rozmowie. Aby uzyskać dostęp do nagranego połączenia, wybierz (800) 475-6701 (z U.S. i Kanada) lub (320) 365-3844 (ze wszystkich innych krajów) za pomocą kodu dostępu 321061. Powtórka internetowa będzie również dostępna w sekcji Investors na stronie internetowej Costar Group przez pewien czas po rozmowie

O Costar Group, Inc.

Costar kupuje apartamenty.com za 585 mln USD

Firma badawcza nieruchomości komercyjnych Costar Group Inc. ogłosił w poniedziałek, że nabył apartamenty.COM z Chicago Classified Ventures za 585 milionów dolarów.

Sklasyfikowane przedsięwzięcia robią zakupy na stronie wypożyczalni mieszkań od września, zachowując nowojorski bank inwestycyjny Moelis & Company LLC. Sprzedaż nie wpływa na samochody.Com, który jest również własnością Classified Ventures, wspólne przedsięwzięcie Tribune Co. oraz cztery inne firmy medialne.

Reklama

Tribune co., który jest właścicielem 28 procent niejawnych przedsięwzięć, powiedział, że otrzyma około 160 milionów dolarów wpływów z umowy. Jego partnerzy to. H. Belo Corp. Gannett co. Inc., McClatchy Co. i Washington Post Co.

Mieszkanie.COM został wydany w maju 1998 r. Przez powstające przedsięwzięcia klasyfikowane z samochodami.com, aby żyć w następnym miesiącu. Strony internetowe, zaprojektowane jako cyfrowe alternatywy dla reklam klasyfikowanych w gazecie, pomogły złagodzić spadające przychody z drukowania.

Według Costar, w 2013 r. W 2013 r. Apartamenty nieuzasadniono przychodów w wysokości około 86 mln USD i niezbadane skorygowane EBITDA w wysokości 28 mln USD, które oczekuje rocznych synergii około 20 mln USD w ciągu najbliższych dwóch lat.

Reklama

Założony w 1987 roku Costar z Waszyngtonu zapewnia informacje o nieruchomościach komercyjnych, analizy i usługi marketingowe. Według dokumentacji finansowej firma wygenerowała przychody w wysokości 441 mln USD.

W oświadczeniu założyciel i dyrektor generalny Costar Group Andrew Florance powiedział, że kompleksowa baza danych Costar doda bogatszej treści i zwiększy ruch do apatry.com.