Rejse i DeFi-universet: decentral udlån

Hvis du ser på DeFi-økosystemet gennem en bredere linse, kan du se, at decentrale finansieringsprojekter arbejder og udvikler sig i cirka tolv retninger. Forsøg på at skifte til en decentral form af næsten alt, der er relateret til det traditionelle finansielle system, betyder også at prøve at gå så hurtigt som muligt til nye typer interaktioner med finansielle instrumenter og decentralisering af disse interaktioner.

I dagens artikel vil vi tale om udlånsområdet håndhævet af blockchain-teknologi, smarte kontrakter og stablecoins. Decentrale finansielle markeder tillader opbygning af p2p-transaktioner mellem låntagere og långivere, hvor en smart kontrakt fungerer som formidler. Dette er et af de hurtigst voksende og populære områder med decentraliseret finansiering i øjeblikket.

Decentral udlån og låntagning af kryptoaktiver

Protokoller og platforme inden for udlån og lån af kryptoaktiver tilbyder forskellige muligheder for sine brugere. Samtidig appellerer de decentrale applikationer, at deltagerne holder fuld kontrol over deres private nøgler og ikke er forpligtet til at stole på nogen central myndighed.

Indehavere kan generere passiv indkomst gennem renter fra låntagere. Applikationer og protokoller i DeFi-økosystemet giver enhver bruger adgang til finansielle instrumenter, der ikke er tilgængelige på det traditionelle finansielle marked. Brugere kan få renter fra deres aktiver ved at yde lån, og låntagere kan få et lån til lavere renter. 

I udlånsfeltet er et slående eksempel på brugen af ​​decentrale udlånsplatforme marginhandel, såsom handel i en kort position eller brug af gearing til handel. Generelt er decentraliserede udlånsplatforme afhængige af overskydende sikkerhed fra låntagere for at igangsætte lånet samt reglerne for at beslutte, om lånet skal lukkes.

I skrivende stund har den samlede mængde blokerede midler på udlåns- og lånerelaterede platforme næsten nået 5 milliarder dollars, hvoraf 45% er blokeret på den mest populære udlånsplatform MakerDAO.

MakerDAO

Lederen inden for antallet af blokerede midler, der beløber sig til 2,2 milliarder dollars, er en decentral udlånsplatform Maker. Platformen består af smarte kontrakter baseret på Ethereum, der opererer gennem en decentraliseret autonom organisation (DAO) og bakkes op af aktiverne i en decentral DAI-stablecoin på Ethereum-blockchain. Udviklingen af ​​MakerDAO markerede starten på det Ethereum-baserede decentrale finansielle system.

Ud over DAI driver systemet Maker (MKR) utility token, som bruges under afstemning og betaler gebyrer for brug af smarte kontrakter samt under administration af platformen.

Maker tillader enhver bruger at tage en DAI-nomineret kredit, sikret gennem smarte kontrakter af andre aktiver såsom ETH. Med frigivelsen af ​​en multi-tax version af Dai (MCD) i 2019 blev det muligt at stille sikkerhed for flere typer aktiver, såsom ETH, BAT, WBTC og USDC, med et enkelt aktiv (SAI). Oasis Borrow-grænsefladen blev også lanceret for at gemme sikkerhedsstillelse, og Oasis Save blev introduceret for at låse DAI-stablecoins med interesse.

Forbindelse

Compound blev grundlagt og baseret i Ethereum i 2018 som en algoritmisk protokol, der giver adgang til markederne for kryptovalutalån, hvor forholdet mellem udbud og efterspørgsel danner priser og renter. Protokollens egenart er, at den bruger en pulje af likviditet, hvor der tilbydes midler til låntagning. Smarte kontrakter sammenligner låntagere med tilgængelige aktiver og fordeler renter i overensstemmelse hermed.

Protokollen antager, at der ikke er nogen tidsbegrænsninger, hvilket betyder, at midler, der deponeres via protokollen, kan tilbagebetales når som helst. For at opnå kreditmuligheder er det nødvendigt at blokere midler i protokollen og modtage cTokens til gengæld.

I april 2020 blev ledelsen af ​​Compound distribueret mellem indehavere af COMP-token. Protokollen understøtter aktiver som BAT, DAI, SAI, ETH, REP, USDC, WBTC, ZRX og mere. I skrivende stund er mere end 1,3 milliarder dollars låst i protokollen, og det er det næststørste projekt på listen.

Aave

Den tredje af antallet af blokerede midler er en decentraliseret udlånsprotokol – Aave. Aave, som de fleste andre kreditprotokoller, bruger en likviditetspulje, der giver aktiver til lån til renter. Udbetalinger er tilgængelige når som helst, hvor hver pulje reserverer et bestemt beløb til afdækning af risici.

Aave har ca. 20 aktiver til rådighed til udlån og lån: LINK, USDC, USDT, ETH, DAI, SNX, WBTC, KNC, BAT og andre. Driftsprincipperne for Aave svarer til Compound-protokollen. Aave positionerer sig i at levere en bredere vifte af værktøjer og muligheder, såsom indførelse af løbetid uden sikkerhed, faste og flydende renter og oprettelse af kreditgrænser, der skal bruges som en p2p-kredit.

BlockFi

Ved at røre ved emnet lån og kryptokurver er det værd at nævne kapitalstyringsplatformen BlockFi, som giver dig mulighed for at låne og låne ud ved hjælp af kryptoaktiver som sikkerhed. Virksomheden har tiltrukket over 60 millioner dollars fra ConsenSys Ventures, Kenetic Capital, SoFi, Galaxy Digital og Fidelity.

Platformen tilbyder sådanne sikkerhedsmuligheder som BTC, ETH, LTC og GUSD. BlockFi giver brugerne mulighed for at tjene kompleks rente på indskud og stille kryptokurver som sikkerhed. Kreditter på platformen er tilgængelige med en rente på ca. 4,5% om året. Og det er obligatorisk at give personlige oplysninger for at få et lån.

BlockFi er naturligvis ikke et decentraliseret projekt, men det giver institutionelle investorer og børsnoterede virksomheder mulighed for at investere deres kryptoaktiver sikkert og sikkert.

dYdX

dYdX er en decentral protokol, der understøtter finansielle derivater, evige kontrakter og marginhandel med aktiver som ETH, DAI og USDC.

Udlån, leasing og handelsfunktioner er tilgængelige på platformen. Med dYdX deponerer brugerne et sikkerhedsbeløb i ordrebogen for at udføre en off-chain ordre, som sikrer, at kun depositum eller tilbagetrækning af aktiver betales. Et yderligere træk ved platformen er, at aktiver, der deponeres på platformen, automatisk akkumulerer renter. På trods af at projektet er ret ungt, er mere end 35 millioner dollars allerede blevet blokeret på platformen. De muligheder, platformen giver, tiltrækker flere og flere handlende til platformen, hvilket gør projektet populært.

Konklusion

Decentrale protokoller kan tilbyde finansielle instrumenter svarende til traditionelle med fordele som gennemsigtighed, hastighed, enkelhed, decentralisering, tillidsløshed.

Og selvom ikke-frihedsberøvende protokoller og applikationer har fordele i sammenligning med centraliserede tjenester, har de deres ulemper. De største problemer, som markedet for decentraliseret finansiering står over for, er lav likviditet, dårlig sikkerhed og skalerbarhed. Men glem ikke, at DeFi kun er på scenen for fremkomst og udvidelse af dets grænser. Decentral finansiering og især decentral udlån giver brugerne mulighed for at beholde fuld kontrol over deres aktiver og giver adgang til alle markeder og platforme i økosystemet.

Ansvarsfraskrivelse: Indholdet af denne artikel er ikke beregnet til økonomisk rådgivning og bør ikke behandles som sådan. 3commas og dets forfattere tager ikke noget ansvar for dit overskud eller tab, efter at du har læst denne artikel. Artiklen er blevet præsenteret for at give læserne generel information. Der er kun personlig erfaring beskrevet heri. Brugeren skal foretage sin egen uafhængige forskning for at træffe informerede beslutninger vedrørende deres kryptoinvesteringer.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
map