Cirka seks år er gået, siden de første DeFi-projekter dukkede op, og deres antal er vokset ti gange siden da. I 2021 nåede den samlede værdi af midler låst i det decentrale finansieringsøkosystem næsten 23 milliarder dollars. Sammen med antallet af projekter er antallet af økosystemudviklingsområder også vokset. I tidligere artikler i vores serie “Rejse gennem DeFi-universet” har vi set på de decentraliserede finanssektorkomponenter, der er opdelt i cirka 12 områder.

I dag vil vi gerne gennemgå nogle løsninger, der giver brugerne forskellige måder at spore og afdække aktiver på, samt måder at decentralisere kapitalforvaltning på.

Funktioner i decentraliseret kapitalforvaltning

Verden af ​​decentraliseret finansiering vokser i et hurtigt tempo, og det bliver derfor stadig mere udfordrende at spore aktiver fordelt på forskellige projekter og platforme. Det er af denne grund, at der er et spørgsmål om at oprette dashboards og grænseflader til aktivsporing.

Decentrale aktiveradministrationsmekanismer giver brugerne mulighed for at spore deres aktiver, give adgang til sofistikerede handelsstrategier, sikre gennemsigtighed i investeringsfondens operationer og give adgang til finansielle instrumenter til enhver bruger, uanset placering. 

Produkter fra DeFi-aktivforvaltning er ikke opbevaringspligtige, og derfor har brugerne kontrol over de underliggende aktiver. De fleste projekter i denne sektor opretter forbindelse til en lang række DeFi-projekter, hvilket skaber en omfattende brugeroplevelse.

Et stort antal aktiveradministrationsværktøjer og -mekanismer automatiseres, og derfor opstår funktioner som f.eks. Likvidation eller genbalancering uden brugerinput.

Nedenfor vil vi nedbryde nogle af de projekter og platforme, der tilbyder asset management-tjenester.

Zapper

Zapper er en projektaggregator, der tilbyder aktivovervågning og styringsfunktioner samt investering i tredjepartsprojekters puljer. Zapper-instrumentbrættet analyserer adresser og opdeling af transaktioner i kategorier som tegnebøger, likviditetspuljer, gæld, afkast, landbrug, indskud osv. Mens de investerer midler på forskellige platforme, kan brugerne spore deres positioner på tværs af alle større DeFi-protokoller og administrere deres aktiver, hvilket sparer tid og kræfter.

Zapper blev født af en fusion af to projekter: DeFiZap, som tillod brugere at investere i Uniswap likviditetspuljer, og DeFiSnap, som var et instrumentbræt til sporing af DeFi-positioner i protokoller som dYdX, Synthetix, Set Protocol og Compound.

Platformen blev populær efter fremkomsten af ​​såkaldt afkastopdræt. Da landmændenes fortjeneste kunne ændre sig dagligt, var Zapper en fantastisk løsning til overvågning og udvælgelse af de bedste positioner.

Zapper konverterer ERC-20-tokens til tokens, der er nødvendige for den valgte pool, hvilket eliminerer brugernes behov for at konvertere deres aktiver. Oprettelse af let adgang til likviditetspuljer er en forudsætning for skalering og popularisering af DeFi. Således annoncerede udviklerne Pool Pipes-funktionen, som giver brugerne mulighed for at flytte midler mellem pools. I øjeblikket er puljer af sådanne platforme som Curve, SushiSwap og Uniswap tilgængelige på Zapper.

Zerion

Zerion er hovedkonkurrenten til Zapper-platformen og har et brugervenligt indbygget instrumentbræt til sporing af DeFi-porteføljer. Protokollen giver brugerne mulighed for at levere likviditet til Uniswap og Bancor. Låne-, lånoptagelses- og aktivudvekslingsfunktioner er tilgængelige gennem integration med 0x, Maker, Kyber og Compound. Zerion tillader også, at positioner spores i Set Protocol sammen med hvert token i brugerens tegnebog.

Zerion tillader udlån af aktiver som 0x, Augur, BAT, DAI, USDT, USDC, WBTC, mens integration med TokenSet giver mulighed for automatiserede handelsstrategier og diversificerede investeringsporteføljer ved hjælp af token-systemet.

InstaDapp

Instadapp er en protokol, der giver investorer mulighed for at udføre finansielle operationer såsom kreditering, staking, gearet handel, marginhandel og mere ved at tilbyde en enkelt integreret platform. InstaDapp er integreret med Compound, MakerDAO, Uniswap, dYdX, Aave, Curve, 1inch, og giver brugerne mulighed for at interagere med disse protokoller gennem sin platform.

InstaDapp-udviklere oprettede deres egne smarte kontrakter for at gøre det let at interagere med DeFi-protokoller. Således giver InstaDapp dig mulighed for at administrere alle Uniswap-puljer, tjene renter ved at levere aktiver via Compound, udføre gearet handel på dYdX, overføre positioner fra Maker til Compound og meget mere.

InstaDapp opkræver ingen gebyrer, og smarte kontrakter revideres af virksomheder som Peckshield, Samsunz og OpenZeppelin. I januar 2021 annoncerede InstaDapp støtte til refinansiering af kredit- og gearede positioner mellem Maker-, Aave- og Compound-protokoller.

Enzyme Finance (tidligere Melon Protocol)

Melon Protocol er en Ethereum-baseret decentraliseret digital asset management-protokol, der positionerer sig selv som Asset Management 3.0. Enzyme er et sikkert miljø til oprettelse, styring og investering i digitale aktiver samt oprettelse af styringsstrategier, der kan eksistere inden for et konfigurerbart regelsæt.

Enzym-protokollen tillader oprettelse af kapitalforvaltningsfonde med foruddefinerede parametre, der udføres af smarte kontrakter. Enzyme tillader investering i adskillige fonde, der er tilgængelige på platformen, mens processen er tillidsløs på grund af parametrene og reglerne kodet i de smarte kontrakter.

Hver fond består af et standardiseret lager, der giver mulighed for revision og beregninger og fungerer som grundlag for tilslutning af forskellige moduler. dette kan omfatte fastsættelse af administrationsgebyrer, tilslutning af fonden til offentlige børser eller et sæt regler, der begrænser fondsforvalterens engagement. Enhver investor kan revidere plugins og fondsregler, før de investerer deres penge.

Enzyme er i øjeblikket integreret med sådanne decentrale udvekslingsprotokoller som Oasis, Kyber Network, 0x og Uniswap.

Indstil protokol

Set Protocol er en Ethereum-baseret protokol, der giver adgang til sofistikerede handelsstrategier gennem køb af ERC-20-tokens kaldet “Sets”. Set bruger eksisterende åbne finansieringsprotokoller til at samle kryptoaktiver i fuldt sikkerhedsstillede kurve. Protokollen giver dig mulighed for at oprette sæt, som er porteføljer bakket op af digitale aktiver, der indeholder forskellige parametre og genbalanceringsstrategier. Eksempler på sådanne sæt er en samling af markedsindekser, der sporer aktivklasser, et afdækket sæt, et sammensat sæt stablecoins og mere.

Set Protocol har sin egen Tokensets interface, som letter alle transaktionerne. Ved at købe et sæt erhverver brugeren et ERC-20-token, som er et bud på de underliggende aktiver inden for Set Protocol-smarte kontrakter. Likviditet tilvejebringes gennem integration med Kyber Network; andre børser som 0x, Uniswap, Bancor og få andre vil blive tilføjet i fremtiden.

dHedge 

dHedge er en decentraliseret aktivstyringsprotokol baseret på Synthetix og giver brugerne mulighed for at handle Synths-tokens eller andre tokens, der replikerer dynamikken i sådanne aktiver som guld, Bitcoin og USD. 

DHedge-protokollen giver nye måder at bruge likviditet på det derivatmarked, som Synthetix-protokollen giver. Synthetix-aktiver har fordelen ved at være et middel til at demonstrere prisen på det underliggende aktiv i en kæde, hvilket igen giver investorer mulighed for at skabe unikke porteføljer.

Platformens princip svarer til Enzyme Finance and Set Protocol. Ledere opretter puljer ved hjælp af dHedge-smarte kontrakter og kan også bruge aktive ledelsesstrategier, algoritmiske strategier eller investere i andre puljer på platformen.

Puljer tiltrækker investeringsforvaltere til dHedge, mens ledere og forhandlere kan skaffe midler til deres arbejde. Ledere kan også opkræve et præstationsgebyr ved at spore poolens investeringsafkast. Til gengæld kan investorer komme ind og ud af puljen ved at interagere med en smart kontrakt og se, hvilke aktiver der i øjeblikket er i managerens pool.

Konklusion

Asset management-protokoller er ved at blive integreret med populære DeFi-sektorplatforme. På grund af den hurtige vækst i decentraliseret finansiering vil værktøjer, der gør det lettere for brugerne at interagere med forskellige protokoller, blive udviklet i et accelereret tempo. Platforme med en brugervenlig grænseflade til digital aktivforvaltning giver almindelige brugere adgang til en bred vifte af finansielle instrumenter og produkter. På samme tid giver oprettelsen af ​​decentraliserede kapitalforvaltningsfonde brugerne mulighed for at investere i færdige strategier og ikke bekymre sig om underliggende aktiver eller protokoller..