«Πρέπει να είσαι άπληστος όταν οι άλλοι φοβούνται,
και φοβάμαι. όταν άλλοι είναι άπληστοι “
Γουόρεν Μπάφετ
Η πλοήγηση στον κόσμο των κρυπτονομισμάτων μπορεί να είναι πολύ δύσκολη λόγω της ευρείας χρήσης ορολογίας υπολογιστών και τεχνικών εννοιών που είναι σχεδόν σίγουρα ασυνήθιστες για εσάς. Προσθέστε σε αυτό τη σχετική νεολαία της τεχνολογίας. Μπορεί να είναι δύσκολο να βρείτε δομημένους πόρους που θα σας βοηθήσουν να καταλάβετε τα πράγματα. Η πρόβλεψη αγοράς είναι ένας τρόπος για την προστασία της επένδυσής σας. Λειτουργούν τα παραδοσιακά εργαλεία ανάλυσης στη βιομηχανία κρυπτογράφησης;?
Ανάλυση της παραδοσιακής αγοράς και των τύπων της
Οι επενδυτές χρησιμοποιούν μια σειρά μεθόδων για να αποτιμήσουν τα αποθέματα πριν λάβουν την απόφαση να διαπραγματευτούν ή να επενδύσουν μακροπρόθεσμα. Οι δύο βασικές μέθοδοι μπορούν να χωριστούν σε θεμελιώδη ανάλυση και τεχνική ανάλυση. Και οι δύο διαδρομές χρησιμοποιούν διαφορετικές μεθοδολογίες για να δοκιμάσουν και να προβλέψουν τις κινήσεις της αγοράς και και οι δύο μπορεί να είναι πολύτιμες για να βοηθήσουν τους επενδυτές να λάβουν αποφάσεις..
Θεμελιώδης ανάλυση
Η θεμελιώδης ανάλυση επικεντρώνεται στη χρηματοοικονομική θέση και στην αγορά μιας εταιρείας, στις προοπτικές ανάπτυξης και στα οικονομικά αποτελέσματα. Η ιδέα λαμβάνει υπόψη όλους τους οικονομικούς παράγοντες που σχετίζονται με την αποτίμηση των ιδίων κεφαλαίων. Λαμβάνει υπόψη τόσο τις οικονομικές καταστάσεις όσο και τη θέση της εταιρείας στην αγορά, καθώς και το πολιτικό ή οικονομικό κλίμα.
Αυτή η ανάλυση τείνει να κινείται λίγο πιο αργά και εστιάζει στην οικονομική απόδοση. Μπορεί να χρησιμοποιήσει μια σχετική αποτίμηση όπως ο λόγος τιμής-κερδών και μια απόλυτη αποτίμηση όπως η ελεύθερη ταμειακή ροή. Αυτό είναι πολύτιμο για όσους αναζητούν μια μακροπρόθεσμη επένδυση και δεν ανησυχούν πολύ για βραχυπρόθεσμες αλλαγές στην αγορά. Η ανάλυση λειτουργεί σύμφωνα με μια επενδυτική τεχνική που έχει περιθώριο ασφάλειας. Η ιδέα είναι να αγοράσετε ένα απόθεμα όταν αξίζει περισσότερο από την τιμή αγοράς του.
Η θεμελιώδης ανάλυση βασίζεται σε δύο βασικές παραδοχές:
- Η τιμή αυτής της μετοχής θα αντιστοιχεί τελικά στην εγγενή αξία της..
- Η αγορά μιας υποτιμημένης μετοχής και η διατήρησή της για αρκετό καιρό θα πρέπει να είναι κερδοφόρα όταν η τιμή της μετοχής πλησιάζει την εγγενή αξία της.
Ως εκ τούτου, γιατί η θεμελιώδης ανάλυση είναι δημοφιλής στους επενδυτές που χρησιμοποιούν τη φιλοσοφία αγοράς και αγοράς (στην οποία θα επανέλθουμε αργότερα).
Τεχνική ανάλυση
Η τεχνική ανάλυση, κατά κανόνα, είναι πιο ενδιαφέρουσα για τους οπαδούς της βραχυπρόθεσμης προσέγγισης για επενδύσεις. Η τεχνική ανάλυση αντιπροσωπεύει εννοιολογικά την ανάλυση των διαγραμμάτων, τις αλλαγές τους στο παρελθόν όσον αφορά τη δυναμική των τιμών και τον όγκο συναλλαγών. Τα ιστορικά δεδομένα αναλύονται επίσης για να βρείτε μοτίβα, πρότυπα συμπεριφοράς και φράκταλ. Πρόκειται για μια ανάλυση τεχνικών δεικτών όπως η δυναμική των τιμών και ο όγκος συναλλαγών και άλλοι παρόμοιοι δείκτες. Η τεχνική ανάλυση χρησιμοποιείται για βραχυπρόθεσμες συναλλαγές και όχι για μακροπρόθεσμες επενδύσεις. Έννοιες όπως το Dow Theory και η τάση που ακολουθούν εφαρμόζονται για να καθορίσουν τι να αγοράσουν και να πουλήσουν.
Υπάρχουν τρεις χρυσοί κανόνες στην τεχνική ανάλυση σύμφωνα με τη συναίνεση της αγοράς:
- Οι τιμές των μετοχών αντικατοπτρίζουν όλα όσα έχουν σημασία. Όλες οι πληροφορίες που χρειάζεται ένας επενδυτής αντικατοπτρίζονται στην τιμή της αγοράς.
- Οι αλλαγές στις τιμές δεν είναι τυχαίες. Οι τιμές των μετοχών είναι τάσεις, μην τις καταπολεμάτε.
- Τα μοτίβα τιμών επαναλαμβάνονται πάντα όταν τους δοθεί αρκετός χρόνος. Η επαναλαμβανόμενη φύση των μεταβολών των τιμών εξαρτάται από την ψυχολογία της αγοράς: οι επενδυτές είναι συνεπείς στις αντιδράσεις τους.
Οι θεμελιώδεις παράγοντες επηρεάζουν την αξία των επενδυτών, αλλά οι επικρατούσες συνθήκες της αγοράς θα διαδραματίσουν επίσης σημαντικό ρόλο. Το αντίστοιχο μερίδιο πρέπει να είναι διαθέσιμο στην αγορά σε λογική τιμή.
Η τεχνική ανάλυση περιλαμβάνει διαλογή, χαρτογράφηση και ανάλυση κινούμενων μέσων και στοχαστικών ταλαντωτών. Αυτό δίνει μια ιδέα για το πού βρίσκεται η τιμή σε σχέση με το εύρος τιμών της κατά την επιλεγμένη περίοδο. Πολλοί επενδυτές τα χρησιμοποιούν ως σήματα της αγοράς για το πότε θα κάνουν συναλλαγές..
Ανάλυση αγοράς κρυπτονομισμάτων
Το Cryptocurrency είναι μια νέα κατηγορία περιουσιακών στοιχείων και πολλοί άνθρωποι βλέπουν την κρυπτογράφηση ως επενδυτική ευκαιρία. Στην παραδοσιακή χρηματοδότηση, η ελκυστικότητα ενός περιουσιακού στοιχείου εκτιμάται συνήθως χρησιμοποιώντας θεμελιώδη ή τεχνική ανάλυση. Οι έμποροι κρυπτονομισμάτων εφαρμόζουν επίσης αυτές τις τεχνικές σε κρυπτονομίσματα.
Λοιπόν, πώς διαφέρει αυτός ο τύπος ανάλυσης στον χώρο κρυπτογράφησης από τις παραδοσιακές αγορές;?
Υπάρχουν τρεις βασικοί τύποι ανάλυσης αγοράς κρυπτονομισμάτων:
- Θεμελιώδης ανάλυση;
- Τεχνική ανάλυση;
- Ανάλυση συναισθημάτων.
Θεμελιώδης ανάλυση
Πρέπει να ειπωθεί (και θα πρέπει να είναι αρκετά προφανές) ότι η θεμελιώδης ανάλυση στο τοπίο της κρυπτογράφησης είναι κάπως διαφορετική από την ανάλυση στα χρηματιστήρια..
Το θέμα είναι ότι τα περισσότερα κρυπτονομίσματα δεν έχουν μεγάλη αξία και μερικά δεν περνούν ούτε καν τη δοκιμασία για να γίνουν νόμισμα. Για να αποφύγετε τη λήψη μιας συναισθηματικά εστιασμένης απόφασης που θα μπορούσε τελικά να σας κοστίσει μια περιουσία, πρέπει να μάθετε πώς να κάνετε βασική ανάλυση κρυπτογράφησης..
Οι θεμελιώδεις δείκτες του κρυπτονομίσματος δεν είναι οικονομικοί, αλλά τεχνικοί, οι οποίοι συνδέονται με τα τεχνικά χαρακτηριστικά του blockchain του νομίσματος. Ποιοι είναι αυτοί οι δείκτες; Hashrate, μέγεθος μπλοκ, αριθμός ανθρακωρύχων, δυσκολία εξόρυξης – όλα αυτά έχουν σημασία και επηρεάζουν σημαντικά την αξία ενός συγκεκριμένου κρυπτονομικού στοιχείου.
Είναι επίσης απαραίτητο να ληφθούν υπόψη τα επερχόμενα σκληρά πιρούνια, το μέγεθος της κοινότητας, η δραστηριότητα της ομάδας ανάπτυξης – σημαντικοί θεμελιώδεις παράγοντες..
Τα περισσότερα έργα κρυπτογράφησης δεν διαθέτουν εισόδημα, κέρδη και άλλες παραδοσιακές μετρήσεις που χρησιμοποιούν οι άνθρωποι στον οικονομικό κόσμο για να εκτιμήσουν τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία. Χωρίς παραδοσιακές μετρήσεις στις οποίες βασίζουν τις κρίσεις τους, οι επενδυτές κρυπτογράφησης πρέπει να προσεγγίσουν τη θεμελιώδη ανάλυση από μια ελαφρώς διαφορετική οπτική..
Πώς λειτουργεί η βασική ανάλυση στο εμπόριο κρυπτονομισμάτων?
Είναι σημαντικό να θυμόμαστε ότι τα κρυπτονομίσματα δεν είναι εταιρείες με την κλασική έννοια..
Αυτό σημαίνει ότι χρειάζεστε μια διαφορετική προσέγγιση και πρέπει να εστιάσετε στην αξιολόγηση της μακροπρόθεσμης χρησιμότητας αυτού του έργου..
Ακόμα και αν αυτές οι πλατφόρμες είναι επιτυχημένες, μπορείτε να χάσετε επενδύσεις αν συνειδητοποιήσετε ότι το διακριτικό δεν χρειάζεται καθόλου για τη λειτουργία του έργου! Η σωστή θεμελιώδης ανάλυση για την κρυπτογράφηση μπορεί να σας προστατεύσει από έργα που δεν είναι αξιόπιστα στο σχεδιασμό..
Πώς γίνεται η θεμελιώδης ανάλυση?
Η βασική ανάλυση δεν είναι δύσκολη, αλλά χρειάζεται πολλή δουλειά. Το καλύτερο μέρος για να ξεκινήσετε είναι η Λευκή Βίβλος του crypto project, όπου μπορείτε να διαβάσετε τις τεχνολογίες του νομίσματος και τα σχέδια της ομάδας.
Για να εκτιμήσετε την κατάσταση της τεχνικής κατάστασης του blockchain, υπάρχουν πολλοί διαφορετικοί ιστότοποι αναλυτών, αλλά πρώτα απ ‘όλα είναι λογικό να επισκεφτείτε τον ιστότοπο του blockchain explorer και να αξιολογήσετε τη λειτουργικότητα και την απόδοσή του.
Είναι επίσης σημαντικό να εκτιμήσετε τη δραστηριότητα και το μέγεθος της κοινότητας των κερμάτων, για αυτό μπορείτε να επισκεφθείτε τα επίσημα φόρουμ της κοινότητας του έργου και εκπροσώπους των κοινωνικών δικτύων: Twitter, Reddit ή Bitcointalk. Μπορείτε να εκτιμήσετε τον αριθμό των συνδρομητών, τη δραστηριότητα στα σχόλια, τη συχνότητα των ενημερώσεων και των δημόσιων ειδήσεων. Εάν υπάρχουν ενδείξεις εξαπάτησης ή χαμηλής κοινοτικής δραστηριότητας, τότε αυτός ο παράγοντας σαφώς δεν ευνοεί το στοιχείο κρυπτογράφησης..
Αλλά μην ξεχνάτε ότι:
- Τα κρυπτονομίσματα δεν είναι εταιρείες, αλλά μάλλον αναπαραστάσεις αξίας ή περιουσιακών στοιχείων στον Ιστό. Οι βασικοί δείκτες ανάλυσης δεν είναι οικονομικοί, αλλά τεχνικοί. Συνδέονται με τα τεχνικά χαρακτηριστικά του blockchain, την πραγματική και πιθανή ζήτηση και ζήτηση χρημάτων.
- Ο χώρος κρυπτογράφησης βρίσκεται στα σπάργανα και σχεδόν όλα τα κρυπτονομίσματα βρίσκονται σε εξέλιξη. Αυτό σημαίνει ότι επί του παρόντος υπάρχουν περιορισμένες περιπτώσεις χρήσης στον πραγματικό κόσμο. Και ως εκ τούτου η έλλειψη ιστορικών δεδομένων για να βασιστείτε.
Επομένως, η θεμελιώδης ανάλυση των κρυπτονομισμάτων πρέπει να εκτελείται χρησιμοποιώντας διαφορετική μεθοδολογία. Δεδομένης της περίπλοκης φύσης των κρυπτογράφησης και των υποκείμενων τεχνολογιών, είναι ακόμη πιο σημαντικό για εμάς να συμμετέχουμε σε έρευνα για να εκτιμήσουμε τη βιωσιμότητα και τις δυνατότητες του έργου..
Τεχνική ανάλυση
Η τεχνική ανάλυση είναι η πρόβλεψη μελλοντικών μεταβολών των χρηματοοικονομικών τιμών με βάση τη μελέτη των προηγούμενων μεταβολών των τιμών. Όπως η πρόγνωση καιρού, η τεχνική ανάλυση δεν παρέχει απόλυτες προβλέψεις για το μέλλον. Λειτουργεί επειδή οι άνθρωποι επαναλαμβάνουν συνεχώς τη συμπεριφορά υπό παρόμοιες συνθήκες..
Το μεγαλύτερο λάθος που κάνουν οι αρχάριοι τεχνικοί έμποροι είναι ότι αποδίδουν πολύ υψηλή αξιοπιστία και ακρίβεια σε τεχνικές μεθόδους. Οι έμπειροι τεχνικοί έμποροι γνωρίζουν ότι καμία στρατηγική τεχνικής ανάλυσης δεν λειτουργεί συνεχώς..
Στις χρηματοπιστωτικές αγορές, η αξία της αναλυτικής μεθόδου καθορίζεται από το εάν σας βοηθάει να κερδίζετε περισσότερα χρήματα από ό, τι χάνετε. Σημειώστε ότι αυτή η δήλωση έχει δύο στοιχεία: μια μέθοδο και εσείς. Η μεταβλητή “εσείς” είναι γιατί δύο έμποροι (είτε αρχάριοι είτε “βετεράνοι”) μπορούν να χρησιμοποιήσουν την ίδια μέθοδο, αλλά επιτυγχάνουν πολύ διαφορετικά αποτελέσματα..
Ανάλυση συναισθημάτων
Το συναίσθημα είναι ένας από τους τρεις βασικούς παράγοντες που επηρεάζουν τις τάσεις των τιμών της αγοράς. Η ανάλυση συναισθημάτων χρησιμοποιεί την τεχνολογία για να αποκρυπτογραφήσει τις αντιλήψεις του κοινού σε μια δεδομένη χρονική στιγμή, αντλώντας από τις υποκείμενες απόψεις από μια μεγάλη ποικιλία πηγών. Έχει βρει ευρεία χρήση σε συνδυασμό με τα κοινωνικά μέσα.
Ιδανικό για τη μετατροπή μη δομημένων δεδομένων σε απτές και επεξεργάσιμες πληροφορίες, είναι μια εξαιρετική τεχνική ανάλυσης. Δεν υπάρχει τέτοιο μέσο στις παραδοσιακές αγορές. Είναι αυτός που σας επιτρέπει να κάνετε έρευνα βάσει του οποίου μπορείτε να κάνετε μια πρόβλεψη.
Για παράδειγμα, ένας πόρος όπως το Bitfinex παρέχει έναν τόνο δεδομένων μέσω του API που έχουν συγκεντρώσει οι άνθρωποι σε δείκτες και ιστότοπους TradingView. Αυτές οι πληροφορίες είναι ένας από τους καλύτερους τρόπους ανάλυσης συναισθημάτων..
Τίτλοι ειδήσεων
Οι ειδήσεις, ειδικά οι τίτλοι, συχνά παρουσιάζουν ελαττώματα σε σημαντικά σημεία καμπής. Οι μεγάλοι οργανισμοί μέσων είναι συχνά μαριονέτες μεγάλου θεσμικού χρήματος. Θα προσπαθήσουν να κρατήσουν την κοινή γνώμη υψηλή, ενώ τα «μεγάλα αγόρια» παίρνουν το χρόνο τους να κάνουν το έργο τους. Δεν πρέπει να πιστεύετε ότι όλα τα μέσα ενημέρωσης είναι κατεστραμμένα, αλλά οι μεγάλες δημοσιεύσεις είναι συχνά ακριβώς αυτό. Λάβετε λοιπόν πάντα τα νέα από την αντίθετη άποψη..
Δημόσιες δημοσκοπήσεις
Μια άλλη πηγή συναισθήματος θα μπορούσε να είναι μια δημόσια δημοσκόπηση. Τα κοινωνικά μέσα συχνά έχουν πολλές έρευνες ταυτόχρονα. Μόλις χτυπήσουμε το ακραίο συναίσθημα, δεν υπάρχει κανένας άλλος να αγοράσει ή να πουλήσει. Όλοι έχουν ήδη αγοράσει ή πουλήσει.
Οι πλατφόρμες κοινωνικών μέσων όπως το Twitter, το Facebook, το Telegram και άλλοι μπορούν να θεωρηθούν ως αθροιστικός δείκτης σκέψεων και ιδεών, καθώς και ως κοινό συναίσθημα. Τα θετικά συναισθήματα οδηγούν σε πιο αισιόδοξη στάση απέναντι στις επενδυτικές αποφάσεις. Έτσι, τα κοινωνικά μέσα μπορούν να είναι ένας καλός δείκτης πρόβλεψης για επενδύσεις σε κρυπτονομίσματα, το μέγεθος των οποίων αντικατοπτρίζεται στις τιμές τους..
Το HODL ως στρατηγική και φιλοσοφία
Θυμάστε όταν μιλήσαμε για θεμελιώδη ανάλυση, υποσχεθήκαμε να επιστρέψουμε στον όρο «αγορά και αναμονή»; Στον χώρο κρυπτογράφησης, ονομάζεται HODL (ή Hodl). Ο όρος προήλθε το 2013 από μια ανάρτηση στο φόρουμ bitcointalk. Το HODL σύντομα έγινε συνώνυμο με μια προσέγγιση στην επένδυση σε κρυπτογράφηση που αποφεύγει τις συναλλαγές βάσει βραχυπρόθεσμων κινήσεων τιμών..
Πέρα από τις βραχυπρόθεσμες διακυμάνσεις, η μακροπρόθεσμη μεταβλητότητα του bitcoin αψηφά την οικεία λογική. Η τιμή αυξήθηκε 52.000% από το 2011 έως το 2013 και στη συνέχεια μειώθηκε περισσότερο από 80% το επόμενο έτος. Από τότε, έχει αυξηθεί περισσότερο από 17 φορές το προηγούμενο υψηλό του, μόνο για να πέσει ξανά στο μισό. Καθ ‘όλη την ιστορία της κρυπτογράφησης, πολλοί έχουν κάνει λογικά επιχειρήματα υπέρ του γεγονότος ότι θα “ανεβαίνει στα ύψη” ή θα πέσει στο μηδέν..
Οι Hodlers επωφελούνται από όλη αυτή την αστάθεια και τις προβλέψεις. Απλώς αγοράζουν και κρατούν, κάτι που τους βοηθά να εξουδετερώσουν δύο κοινές διαταραχές τάσης: το FOMO (φόβος απώλειας), το οποίο μπορεί να οδηγήσει σε υψηλές τιμές αγοράς και το FUD (αβεβαιότητα και αμφιβολία), που μπορεί να οδηγήσει σε χαμηλές τιμές. Το τελευταίο ονομάζεται μερικές φορές SODLing.
Οι ένθερμοι υποστηρικτές των κρυπτογράφων αποκαλούν τον εαυτό τους κρυπτο-μαξιμαλιστές – αναρχικοί – ευαγγελιστές. Το HODL για αυτούς είναι κάτι περισσότερο από μια στρατηγική διαχείρισης κινδύνων. Αυτή είναι η φιλοσοφία τους ή ακόμα και η θρησκεία. Πιστεύουν ότι τα κρυπτονομίσματα θα αντικαταστήσουν τελικά τα χαρτονομίσματα και θα αποτελέσουν τη ραχοκοκαλιά όλων των μελλοντικών οικονομικών δομών. Επομένως, η τρέχουσα συναλλαγματική ισοτιμία δεν έχει σημασία, καθώς κατά την κατανόησή τους, θα εξακολουθεί να είναι μεγάλη!
Οι Hodlers με εμπειρία άνω των 3 ετών είναι ιδιαίτερα πεπεισμένοι γι ‘αυτό, γιατί χωρίς να κοιτάξουν όλα τα σκαμπανεβάσματα του Bitcoin, δεν ήταν ποτέ σε ανατροπή..
συμπέρασμα
Υπάρχει μεγάλη διαμάχη σχετικά με τον τύπο ανάλυσης που είναι καλύτερο. Αν και θα ήταν ιδανικό να έχουμε εξαιρετικές γνώσεις και πρακτικές δεξιότητες για κάθε τύπο, δεν θα ισχυριζόμαστε ότι αυτό είναι απολύτως απαραίτητο. Πολλοί συμμετέχοντες στην αγορά και αξιωματούχοι λένε ότι θα ήταν καλύτερο εάν ο έμπορος κρυπτογράφησης καθοδηγείται πλήρως και από τις τρεις μεθόδους ανάλυσης. Λοιπόν, αυτή η δήλωση είναι δύσκολο να αμφισβητηθεί..
Θεωρητικά, ναι, αλλά γενικά μιλάμε για την πραγματική ζωή. Ανάλογα με τα δικά τους καθήκοντα και τη μέθοδο διαπραγμάτευσης, οι περισσότεροι έμποροι κάνουν κάποιο είδος ανάλυσης ως το κύριο και άλλοι τύποι ως βοηθητικοί. Αλλά πρέπει να έχετε τουλάχιστον μια γενική κατανόηση του τι συμβαίνει στην αγορά..
Αποποίηση ευθυνών. Οι πληροφορίες που παρέχονται δεν είναι οικονομικές συμβουλές και παρουσιάζονται για εκπαιδευτικούς σκοπούς. Αυτή η ανάρτηση εκφράζει την προσωπική γνώμη του συγγραφέα, δεν χρειάζεται να συμπίπτει με τη γνώμη της διοίκησης 3commas.io.
